Optimiser sa capacité d'autofinancement ménagère (CAF)
Rappel : la capacité d'autofinancement est la différence entre les
encaissements potentiels et les décaissements potentiels, autrement dit
le moyen de créer un surplus potentiel de trésorerie par des bénéfices potentiels.
Votre
CAF ménagère n'est rien d'autre qu'un compte de résultat prévisionnel
avec comme charges, vos charges ménagères et comme produits, vos
revenus. On pourrait considérer deux types de CAF. Une CAF primaire ne prenant en compte que la différence entre les revenus réalisés (taxables) et les charges fixes (ménagères) et une CAF secondaire intégrant également les revenus non réalisés (non taxable, à taxation différée ou dégressive). Nous allons voir comment développer au maximum cette CAF secondaire.
1- Faire tendre ses charges fixes ménagères (CF) vers 0 :
Plus vos charges fixes (dans le sens incompressibles) seront faibles, plus il vous sera facile d'obtenir une capacité d'autofinancement positive (encaissements potentiels - décaissements potentiels) quelque soit le niveau de vos encaissements (revenus) et ce même si ils sont faibles. Cela vous permettra également de faire face plus facilement au paiement de vos charges (décaissements) en cas de baisse ou de perte de vos encaissements (revenus).
- Exemples de CF ménagères : frais de logement, d'alimentation, de transports...
- Voir nos articles :
- Economie de budget et lieu d'habitation
- Gérer le taux de remplacement de vos biens durables et semi-durables
2- Faire tendre ses revenus réalisés (taxables) (RR) vers ses (CF) et/ou besoins de solvabilité (BS) :
Les revenus que vous déclarez à l'administration fiscale doivent être suffisants pour justifier votre train de vie et suffisants pour acquérir vos besoins de solvabilité (solvabilité locative, accès au crédit...). Mais ils doivent être aussi le plus faible possible car leur taxation diminue votre CAF ménagère. En effet, les produits bruts (salaires bruts et bénéfices bruts d'impôts) sont amputés pas l'imposition sur le revenus.
Il vous faut donc déterminer le niveau de revenus réalisés nécessaire et suffisant pour justifier votre train de vie et acquérir vos besoins de solvabilité sans toutefois le dépasser.
Etant
donné que vous avez pris le soin au préalable d'avoir des charges fixes
ménagères faibles, vos revenus à réaliser pourront être faibles (train
de vie
faible, besoins de solvabilité faible). Vous aurez donc une taxation
sur vos revenus réalisés (IR) faible (TMI et taux moyen d'imposition
faibles), une taxation locale (impôts locaux) faible car elle est
indexée sur le niveau des revenus réalisés et/ou la valeur cadastrale
des biens.
Autre avantage : vous pourrez diminuer les bénéfices (BIC, BNC, fonciers...) en réinvestissant directement dans l'exploitation.
- Exemples de RR
: salaires, pensions de retraite, bénéfices (BNC, BIC, fonciers...),
revenus de capitaux mobiliers taxables (fonds de distribution, coupons
d'obligations, dividendes, intérêts d'épargne non
réglementée...), +/values réalisées...
3- Faire tendre ses revenus non réalisés (non taxables, à taxation différée ou dégressive) (RNR) vers l'infini :
Ces revenus non réalisés vous permettent d'augmenter considérablement votre CAF avec une taxation nulle ou quasi-nulle (T).
- Exemples de RNR
: revenus encaissés dans des enveloppes fiscales (PEA, assurance
vie...), bénéfices réinvestis, intérêts capitalisés (fonds de
capitalisation), +/values latentes...
Votre CAF secondaire ressemblera donc à :
CAFsec.
= Encaissements potentiels - Décaissements potentiels = Revenus
réalisés potentiels - Taxation potentielle sur les revenus réalisés
potentiels + Revenus non réalisés potentiels - Charges fixes
potentielles (RRpot-Tpot+RNRpot-CFpot) avec :
- CFpot faibles qui tendent vers 0.
- RRpot faibles qui tendent vers CFpot et/ou BSpot et donc vers 0 et/ou BSpot.
- Tpot faible qui tend vers 0 car dépend de RRpot qui tendent vers CFpot et donc vers 0.
- RNRpot élevés qui tendent vers l'infini.
- CAFpot élevée qui tend vers l'infini (0-0+l'infini-0).
- Voir notre article : Maximiser vos revenus non réalisés et vous deviendrez riche